Förvaltningsbolaget anser att en nyckelfaktor för AIFM:s förmåga att skapa hållbart värde är de risker som AIFM är villiga att ta och dess förmåga att hantera dem på ett effektivt sätt. Många risker förekommer i fondernas verksamhetsmiljö och nya risker uppstår dagligen. Den övergripande principen är att inte ta risker som äventyrar fondens förmåga att uppnå sin övergripande affärsstrategi. Riskhanteringsfunktionen syftar inte till att undanröja dem, bortsett från operativa risker, eftersom det samtidigt skulle eliminera alla chanser till belöningar och möjligheter. Fokus för riskhanteringsfunktionen och efterlevnadsfunktionen ligger istället på att säkerställa att dessa risker är kända och belysa dem genom pragmatisk och effektiv riskhantering. I allmänhet ska alla operativa risker minimeras och endast de affärsrisker som är skäligen kvantifierbara och hanterbara ska vidtas. Riskhanteringsprocessen för fonden förutser följande huvuddelar:
- Ordentlig styrning
- Riskidentifiering (då de främsta riskkategorierna är marknadsrisker, likviditetsrisker, motparts- och kreditrisker, operativa risker, rättsliga- och efterlevnadsrisker, AIF-specifika risker och fastighetsspecifika risker)
- Riskmätning
- Riskhantering och begränsning
- Riskrapportering
Förvaltningsbolaget tillhandahåller fonden följande riskhanteringstjänster inom ramen för intern kontroll och riskhantering:
- att upprätta en riskhanteringspolicy och säkerställa riskhanteringsfunktionen för fonden;
- att identifiera risker på löpande basis;
- att tillämpa tekniker för övervakning och styrning, bland annat marknads-, kredit-, motparts- och operativa risker;
- att övervaka och hantera fondens likviditetsrisker och säkerställa att fondens likviditetsprofil uppfyller dess underliggande skyldigheter;
- att genomföra nödvändiga riskkontroller och utföra alla relevanta underordnade funktioner;
- att anta och genomföra lämpliga riskhanteringssystem, arrangemang, processer och tekniker för att identifiera, mäta, övervaka och hantera alla risker som är relevanta för fondens investeringsstrategi och som fonden exponeras eller kommer att exponeras för;
- att implementera en lämplig, dokumenterad och regelbundet uppdaterad due diligence-process i enlighet med fondens investeringsstrategi, mål och riskprofil;
- att bibehålla procedurer för att bekämpa penningtvätt
- att se till att de risker som är förknippade med varje materiell investering som ingår i fonden och deras samlade effekt i fondens portfölj kan identifieras, mätas, hanteras och övervakas på löpande basis, bland annat genom användning av lämpliga stresstestförfaranden;
- att se till att riskprofilen för fonden överensstämmer med fondens investeringsstrategier och mål; och
- att bibehålla hävstångsgränser i relation till fonden.